牛市看跌价差期权组合对于价格在一定范围内变动的或价格上涨的标的物能够获利。下图是此种策略的益损图:
可以看出,当期货价格高于高执行价格时,不管价格有多高,收益是一定的,即期权净权利金(高权利金-低权利金),当期货价格低于低执行价格时,产生最大损失,即高执行价格-低执行价格-净权利金;期货价格位于低执行价格和高执行价格之间时,随着期货价格的上涨,此策略从最大损失逐步变为最大收益,其中,益损平衡点为:高执行价格-净权利金。
下面我们用图表说明此策略的具体分析情况。
牛市看跌价差期权组合对于价格在一定范围内变动的或价格上涨的标的物能够获利。下图是此种策略的益损图:可以看出,当期货价格高于高执行价格时,不管价格有多高,收益是一…
牛市看跌价差期权组合对于价格在一定范围内变动的或价格上涨的标的物能够获利。下图是此种策略的益损图:
可以看出,当期货价格高于高执行价格时,不管价格有多高,收益是一定的,即期权净权利金(高权利金-低权利金),当期货价格低于低执行价格时,产生最大损失,即高执行价格-低执行价格-净权利金;期货价格位于低执行价格和高执行价格之间时,随着期货价格的上涨,此策略从最大损失逐步变为最大收益,其中,益损平衡点为:高执行价格-净权利金。
下面我们用图表说明此策略的具体分析情况。
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