股指期货的基础知识(股指期货的基础知识总结)

股指期货的基础知识(股指期货的基础知识总结):

(1) 定义

股指期货的标的物为沪深300指数,合约月份为2005年6月6日,按照当前的行情趋势来看,股指期货目前的合约月份是4月6日,其中IF1512的现金交割月份为5月5日,IF1512的现金交割月份为5月6日,IH1512的现金交割月份为6月6日,IC1512的现金交割月份为9月29日,由于是有交割机制的存在,目前的股指期货的现金交割月份为10月18日。

(2) 指标

股指期货的买卖活跃度较高,这与股指期货的买卖的投资者不同,它具有T+0的交易规则,但股指期货的买卖活跃度与股票的买卖活跃度没有一定的关系,这主要源于股指期货可以在市场上进行套期保值。

(3) 市场参与者的风险管理

股指期货买卖活跃度较高的原因主要有以下几点:

(1)由于是保证金交易制度,股指期货的买卖风险要高于股票,投资者需要注意仓位的控制,控制自己的风险,使仓位达到合理的程度,以保证股指期货交易者的收益。

(2)投机者的参与是股指期货的交易对手,但股指期货市场是具有一定交易的市场,所以不能只看股指期货的买卖,而应该看股指期货的买卖是不是处于主导地位,这需要投资者做到对交易的各个环节严格按照交易策略去操作。

(3)交易参与者的心理承受能力较差,这对投资者的盈利承受能力会有一定的影响,因为股市中的投资者往往都是有很大的心理承受能力的,如果没有足够的承受能力,投资者就会将头寸做平,股票交易就是亏损的投资,所以,投资者一定要严格按照交易策略来操作。

(4)市场风险对冲

当股指期货市场出现连续大幅度下跌时,广大股民的心理承受能力就会随之下降,投资者就会将头寸转移到套保中,这样做有可能会导致股指期货出现爆仓。

(5)盈利

由于股指期货的交易相对股票较低,这导致很多投资者都选择观望或者是交易,因为股市的整体估值处于低位,投资者的盈利空间已经是相对较大的。但股市存在高估、估值较高、上涨空间较大的情况,投资者的投资经验也会对股指期货有一定的影响,所以,一定要及时做好止盈止损,不要把股指期货的投资者当成是股市的投机者。

(6)市场出现异常的行情时,股指期货的投资者也要及时做好准备,不要对股指期货的行情走势有太多的预期,否则在行情上涨时就有可能导致损失。

(7)股指期货投资者的心理承受能力较差,那股指期货的交易者就需要谨慎对待交易,避免投机。

(8)股指期货交易的投资者一定要清楚自己的交易风格是做多还是做空,如果是做多,那就一定要时刻警惕市场中的负面消息,否则不可能获得盈利。

(9)市场存在中长期交易机会

股指期货市场中的中长期交易机会来自于牛市行情,因为市场中每年都会有大量的资金进入市场,因此,股指期货的交易者一定要掌握好一定的操作策略,可以根据自己的性格以及市场的波动特性,在控制好仓位的情况下进行投资。

(10)市场中的波动是不断变化的,即使在股市中,也有一些波动的变化规律,这样就可以保证了投资者在股市中,能够灵活地进行风险对冲操作,避免出现单边上涨行情。